Выбирая акции для инвестирования, нужно учитывать дивидендную доходность.
Одним из признаков успешной стабильной деятельности компании является регулярная выплата части своей прибыли акционерам. Большинство дивидендов насчитывают ежеквартально, но иногда ежемесячно, ежегодно или даже один раз в виде специальных дивидендов. Инвесторы охотятся за акциями с высокими дивидендами, хотя и понимают: риски прогореть в случае таких вложений максимальные. Так, инвесторы 40% компаний S&P 500, которые выплатили дивиденды в 2020 году, сетуют, что их акции в течение года упали настолько, что уничтожили дивидендные доходы за весь год.
Кроме того, компании, которые выплачивают высокие дивиденды, могут сократить их в случае наступления неблагоприятных бизнес-условий. При покупке акций важно смотреть не на единичные показатели, а на их динамику. Investor’s Business Daily выделил компании, которые стабильно выплачивают высокое вознаграждение акционерам. В частности, издание выдвинуло к фирмам такие требования:
- дивидендная доходность 3% +
- рост прибыли за три и пять лет более чем на 10%
- стабильность доходов, показатель, отражающий изменение прибыли на акцию за пятилетним трендом (чем меньше число, тем выше стабильность)
- отсутствие сокращения дивидендов.
Таким образом, в список вошли три компании.
Rio Tinto — транснациональный горно-металлургический концерн, управление которым осуществляется из Мельбурна и Лондона. Доходность его дивидендов составляет 5,6%. Кроме того, доходность компании выросла более чем на 30% за последние пять лет.
Rio Tinto
Federal Agricultural Mortgage (Федеральная сельскохозяйственная ипотека) также известна как Farmer Mac, является акционерной публичной компанией, которая управляет вторичным рынком сельскохозяйственных займов — от кредитов фермерским хозяйствам до гарантий USDA (Министерство сельского хозяйства США). Акции класса C дают доходность 3,9%.
Акции компании за последние пять лет выросли на 170%, а доходы за последние три года — на 13% в годовом исчислении. Кроме того, компания увеличила дивиденды более чем на 36% за последнее пятилетие.
Fifth Third Bancorp. Доходность дивидендов от банка, базирующегося в Цинциннате, штат Огайо, составляет 3,1%. За последние пять лет прибыль американской банковской корпорации выросла почти на 14%. Кроме того, она увеличила дивиденды на 17%.
Акции, достойные внимания
S&P 500 — фондовый индекс, в корзину которого включено 505 избранных публичных компаний, которые торгуются на фондовых биржах США. Они имеют наибольшую капитализацию. Среди них наибольшую (более 6%) доходностью дивидендов дают:
- Iron Mountain
- Kinder Morgan
- AT&T
- Williams Cos.
- Altria Group
- Oneok
- Lumen Technologies
Iron Mountain — американская компания, предоставляющая услуги по управлению информацией, основанная в 1951 году. Компания занимается физическим хранением документов, оцифровкой, а также предлагает решения для центров обработки данных и облачных хранилищ.
Kinder Morgan
Kinder Morgan — вторая по величине публичная компания в сфере энергетической инфраструктуры. Она обладает и эксплуатирует около 83000 миль трубопроводов, пересекающих США. Компания повысила выплату дивидендов на 5% даже в сложных условиях 2020 года и рассчитывает увеличить ее еще на 3% в 2021 году. Доходность ценных бумаг составляет 6,3%.
Акции AT&T — телекомконгломерата — давно среди наиболее доходных. AT&T вознаграждает инвесторов регулярными дивидендными доходами, вместо того, чтобы вложить их обратно в рост. Это свидетельствует о стабильности работы ведущего драйвера революции 5G. Доходность акций компании — 6,91%.
Williams Cos. специализируется на транспортировке нефти и природного газа. Ее инфраструктуру, включающую более 30000 миль трубопроводов, почти невозможно скопировать соперникам. Регулируемые ставки и долгосрочные контракты открывают перед Williams Cos. такую же предсказуемость денежных потоков, которой пользуются коммунальные предприятия. Текущая доходность ее акций составляет 6,95%
Altria Group
Altria Group — один из лидеров на мировом рынке табачных изделий. Уолл-стрит ожидает, что прибыль на акцию компании в следующем году достигнет $4,88. Однако беспокойство вызывает возможный запрет сигарет с никотином, а также ментола. Подобные месседжи вызвали падение запасов табака, что привело к росту дивидендной доходности — она достигла 7,22%.
Oneok, как и Williams Cos., — это нефтегазовая компания, занимающаяся хранением и транспортировкой нефти и природного газа. Oneok обладает более 25000 миль трубопроводов в США. Стабильные денежные потоки инфраструктурного бизнеса обеспечивают им членство в списках с высокими дивидендами. Вместе с тем, долговая нагрузка Oneok вызывает беспокойство относительно устойчивости выплат.
Наибольшие дивиденды (7,77%) среди S&P 500 выплачивает Lumen Technologies, телекоммуникационная компания, ранее известная как CenturyLink. Она специализируется на поставке интернет-услуг и обслуживает около 4,5 миллиона абонентов широкополосной связи. Однако аналитики прогнозируют сокращение доходов фирмы более чем на 3% в 2021 году и более чем на 4% в 2022 году.
Автор Евгения Давыденко
Источник psm7.com